طرح الأسئلة، “ما هو أفضل العقارات الاستثمار الحقيقي أو الأسهم؟” هو كمن يسأل ما إذا كانت الشوكولاته أو الفانيليا متفوقة أو إذا كان أستون مارتن أفضل من بنتلي. هناك في الحقيقة ليست جوابا لأن الكثير منها ينزل إلى شخصيتك، والأفضليات، وأسلوب. كما يأتي وصولا الى تفاصيل من الاستثمار الفردي. سوف جدا وقد فاز الأسهم القليلة شراء الممتلكات على شاطئ البحر في ولاية كاليفورنيا في عام 1970 باستخدام الكثير من الديون، ومن ثم صرف عشرين عاما في وقت لاحق.
عمليا أي العقاري يمكن أن يكون للفوز على العوائد التي حصل إذا كنت تستثمر في أسهم مايكروسوفت، جونسون آند جونسون، وول مارت، شركة بيركشاير هاثاواي، وديل أو شركة طيران جنوب غرب، خاصة إذا كنت استثمارها الأرباح الخاصة بك. هكذا كان الجواب يست سهلة كما قد يبدو.
دعونا نبدأ من خلال النظر في كل نوع من أنواع الاستثمار:
- عقارات : عندما تستثمر في العقارات، وتقوم بشراء الأراضي المادية أو الممتلكات. بعض العقارات تكاليف لكم المال كل شهر كنت تحمل ذلك – التفكير في طرد شاغرة من الأراضي التي كنت آمل أن تبيع لمطور في يوم من الأيام ولكن يجب أن نخرج النقدية خارج جيب للضرائب والصيانة. بعض العقارات توليد النقد – التفكير في مبنى سكني، استئجار المنازل، أو قطاع التجاري حيث المستأجرين ترسل لك شيكات كل شهر، عليك دفع نفقات والحفاظ على الفرق كما الربح.
- الأسهم : عند شراء سهم من الأسهم، كنت شراء قطعة من الشركة. سواء كان ذلك يجعل الشركة المخاريط الآيس كريم، وتبيع الأثاث ومصنعي الدراجات النارية، ويخلق ألعاب الفيديو، أو تقدم خدمات الضرائب، يحق لك الحصول على قطع من الربح، إن وجدت، مقابل كل سهم لديك. إذا كانت الشركة لديها 1،000،000 سهم المعلقة وكنت تملك 10،000 سهم، كنت تملك 1٪ من الشركة. وول ستريت يجعله يبدو أكثر تعقيدا مما هو عليه.
مجلس إدارة الشركة والإدارة، الذين يتم انتخابهم من قبل المساهمين مثلك لمراقبة الإدارة، وتقرر كم من الأرباح كل سنة يحصل على استثمارها في التوسع، وكم يحصل تدفع أرباح نقدية على المساهمين.
إيجابيات وسلبيات العقارية مقابل أسهم
الآن، دعونا ننظر إلى إيجابيات وسلبيات كل نوع من الاستثمارات لفهمها بشكل أفضل.
5 فوائد الاستثمار في العقارات
- العقارات غالبا ما يكون الاستثمار أكثر راحة للطبقات الدنيا والمتوسطة لأنها نشأت تعرضا لها (تماما كما الطبقات العليا في كثير من الأحيان علمت عن الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى خلال مرحلة الطفولة وسنوات المراهقة). فمن المحتمل أن معظم الناس قد سمعوا الديهم يتحدث عن أهمية “امتلاك منزل”. والنتيجة هي أن تكون أكثر انفتاحا على شراء الأراضي من العديد من الاستثمارات الأخرى.
- عندما تستثمر في العقارات، وكنت تستثمر في شيء ملموس. يمكنك أن تبحث في ذلك، ويشعر به، تدفع من قبل مع أصدقائك، ونشير إلى النافذة، ويقول: “أنا أملك ذلك”. بالنسبة لبعض الناس، وهذا هو المهم نفسيا.
- انها أكثر صعوبة ليتم الاحتيال في العقارات مقارنة بالأسهم إذا كنت تقوم بأداء واجبك لأنك يمكن أن تظهر جسديا يصل، وفحص الممتلكات الخاصة بك، قم بتشغيل فحص الخلفية على المستأجرين، تأكد من أن المبنى هو في الواقع هناك قبل شرائه، والقيام إصلاح نفسك … مع الأسهم، عليك أن تثق الإدارة ومدققي الحسابات.
- باستخدام الرافعة المالية (الدين) في القطاع العقاري يمكن أن يكون تنظيما أكثر بأمان من استخدام الدين لشراء الأسهم من خلال التداول على الهامش.
- وكانت الاستثمارات العقارية تقليديا تحوط من التضخم رائع للحماية من خسارة في قوة الدولار الشرائية.
3 سلبيات الاستثمار في العقارات :
- بالمقارنة مع الأسهم والعقارات يأخذ الكثير من التدريب العملي على العمل. لديك للتعامل مع المكالمات الهاتفية منتصف الليل عن انفجار الصرف الصحي في الحمام، تسرب الغاز، وإمكانية الحصول على دعوى للوح سيئة على الشرفة، ومجموعة كاملة من الأشياء التي ربما لم ينظر حتى. حتى إذا كنت استئجار مدير الملكية لرعاية الاستثمارات العقارية الخاصة بك، فإنها ما تزال مستمرة تتطلب اجتماعات بين الحين والرقابة.
- العقارات يمكن أن تكلف لك المال كل شهر إذا كانت الممتلكات غير مأهولة. لا يزال لديك لدفع الضرائب، والصيانة، والمرافق، والتأمين، وأكثر من ذلك، وهذا يعني أنه إذا كنت تجد نفسك مع نسبة شغور أعلى من المعتاد بسبب عوامل خارجة عن إرادتك، هل يمكن أن يكون فعلا من أجل التوصل إلى المال كل شهر!
- كما تعلمت في العظيم العقارية أسطورة، القيمة الفعلية للعقارات يزيد بالكاد على الإطلاق من حيث المعدلة حسب التضخم (هناك استثناءات، بطبيعة الحال). هذا يتكون عليها قوة النفوذ. وهذا هو، تخيل أنك شراء عقار 300،000 $ عن طريق وضع في $ 60،000 من الاموال الخاصة بك، والاقتراض الآخر 240،000 $. إذا يذهب التضخم بنسبة 3٪ لأن الحكومة تطبع المزيد من المال والآن كل دولار يساوي أقل، ثم المنزل سوف ترتفع إلى 309،000 $ في القيمة. بك “قيمة” الفعلية للمنزل لم يتغير، فقط عدد من الدولارات ما يلزم لشرائه. لأنك استثمرت فقط $ 60،000، مع ذلك، أنه يمثل عودة 9000 $ على 60،000 $. وهذا عائد 15٪. دعم للخروج التضخم 3٪، وهذا 12٪ في مكاسب حقيقية قبل العوملة في تكاليف امتلاك الممتلكات. هذا ما يجعل العقارات جذابة جدا.
6 فوائد الاستثمار في الأسهم
- وقد أثبتت أكثر من 100 سنة من البحوث التي على الرغم من كل حوادث، وشراء الأسهم وإعادة استثمار أرباح الأسهم، واحتجازهم لفترات طويلة من الزمن كان أعظم الخالق ثروة في تاريخ العالم. لا شيء، من حيث فئات الأصول الأخرى، يدق الملكية التجارية (تذكر – عند شراء الأسهم، كنت مجرد شراء قطعة من الأعمال التجارية).
- وخلافا للأعمال التجارية الصغيرة على بدء وإدارة بنفسك، ملكيتك للشركات جزئية من خلال سهم من الأسهم لا يتطلب أي عمل من جانبكم (بخلاف البحث كل شركة لتحديد ما إذا كان هو حق لك). هناك المديرين الفنيين في مقر أن إدارة الشركة. تحصل على الاستفادة من نتائج الشركة ولكن لم يكن لديك لتظهر للعمل كل يوم.
- الأسهم ذات جودة عالية ليس فقط زيادة أرباحها سنة بعد سنة، ولكنها تزيد أرباح نقدية، وكذلك. وهذا يعني أنه في كل عام يمر، سوف تتلقى الشيكات أكبر في البريد مع نمو أرباح الشركة. كما أشارت مجلة فورتشن بها، “إذا كنت قمت بشراء حصة واحدة [جونسون آند جونسون] عندما ذهب للشركة العامة في عام 1944 بسعر أسهمها للاكتتاب العام من 37.50 $ و قد استثمارها الأرباح، وكنت الآن يكون قليلا أكثر من 900،000 $، عودة سنوية مذهلة من 17.1٪ “. وعلاوة على ذلك، تريد ان تكون جمع في مكان ما حول 34،200 $ سنويا في الأرباح النقدية! هذا المال الذي يمكن أن تبقي فقط المتداول في حياتك دون أن تفعل أي شيء!
- انه من الاسهل بكثير لتنويع عند الاستثمار في الأسهم من عند الاستثمار في العقارات. مع بعض صناديق الاستثمار المشتركة، يمكن أن تستثمر اقل من 100 $ شهريا. مع شركات مثل ShareBuilder، وهي فرع من ING، يمكنك شراء العشرات من الأسهم مقابل رسم شهري ثابت من أقل قدر بضعة دولارات. العقارات يتطلب أكثر بكثير من المال.
- الأسهم أبعد ما تكون أكثر سيولة من الاستثمارات العقارية. خلال ساعات التداول العادية، يمكنك بيع الموقف بأكمله، مرات عديدة، في بضع ثوان. قد تضطر إلى قائمة العقارات لعدة أيام أو أسابيع أو أشهر، أو في الحالات القصوى، قبل سنوات العثور على مشتر.
- الاقتراض مقابل الأسهم الخاصة بك هو أسهل بكثير من العقارات. إذا وسيط تمت الموافقة لك للاقتراض هامش (عادة، فإنه يتطلب فقط تقوم بتعبئة نموذج)، فإنه من السهل مثل كتابة شيك على حسابك. إذا كان المال ليس هناك، يتم إنشاء الديون مقابل الأسهم الخاصة بك وانت لا تدفع فائدة عليها، وهو عادة منخفضة نسبيا.
3 سلبيات الاستثمار في الأسهم
- على الرغم من أن المخزونات قد ثبت بشكل قاطع لتوليد مزيد من الثروة على المدى الطويل، فإن معظم المستثمرين العاطفي أيضا، غير المنضبطة، ومتقلب للاستفادة منها. أنهم في نهاية المطاف فقدان المال بسبب عوامل نفسية. مثال على ذلك: خلال انهيار الأخير، وأزمة الائتمان من 2007-2009 والمستشارين الماليين المعروفين كانوا يقولون الناس لبيع أسهمهم بعد السوق قد سكران 50٪، في اللحظة التي كان ينبغي أن يكون الشراء.
- أسعار الأسهم يمكن أن تواجه التقلبات الشديدة على المدى القصير. الأسهم الخاصة بك $ 40 قد انتقل إلى 10 $ أو 80 $. إذا كنت تعرف لماذا كنت تملك أسهم شركة معينة، وهذا لا ينبغي أن يزعجك على الإطلاق. يمكنك استخدام هذه الفرصة لشراء المزيد من الأسهم إذا كنت تعتقد أنها رخيصة جدا أو بيع الأسهم إذا كنت تعتقد أنها مكلفة للغاية. كما قال بنيامين جراهام، للحصول العاطفية حول أسعار الأسهم التي تعتقد مخطئون هو ينزعج من قبل الشعوب الأخرى الأخطاء في الحكم.
- على الورق، الأسهم قد لا تبدو وكأنها قد يذهب الى اي مكان لمدة عشر سنوات أو أكثر خلال أسواق جانبية. هذا، ومع ذلك، في كثير من الأحيان مجرد وهم لأن المخططات لا عاملا في برنامج التشغيل على المدى الطويل أهم واحد من القيمة للمستثمرين: إعادة استثمار أرباح الأسهم. إذا كنت تستخدم النقدية شركة ترسل لكم لامتلاك أسهم لشراء المزيد من الأسهم، مع مرور الوقت، يجب أن تملك أكثر بكثير سهم، والذي يخول لك حتى أكثر أرباح نقدية على مر الزمن. لمزيد من المعلومات، يرجى قراءة عمل أستاذ ايفي ليج جيريمي سيجل.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.
